Réunie le 30 avril 2026 au siège de la banque, l’Assemblée générale ordinaire de la BH Bank, consacrée à l’exercice 2025, a dressé le bilan d’une année marquée à la fois par un environnement économique et international difficile, une montée du coût du risque et la poursuite d’un vaste chantier de transformation.
Malgré les tensions qui ont affecté plusieurs secteurs, notamment l’exportation d’huile d’olive et la promotion immobilière, la banque affirme avoir maintenu la solidité de ses fondamentaux, tout en poursuivant l’assainissement de son portefeuille, le renforcement de sa gouvernance, la maîtrise des risques et la digitalisation de ses activités.
À l’ouverture des travaux, le président de l’AGO, Taoufik Mnasri, a souligné que la BH Bank avait poursuivi la mise en œuvre de son plan de développement en mettant l’accent sur la relation client, l’amélioration de la qualité des services et la transformation digitale.
La banque a également poursuivi plusieurs chantiers structurants portant sur la diversification des sources de financement, le développement des compétences, l’amélioration de son organisation, la modernisation de son système d’information, la dynamisation du réseau d’agences ainsi que le renforcement des dispositifs de contrôle interne et de conformité.
Des ratios prudentiels qui restent solides
Malgré les difficultés rencontrées dans les relations avec certains opérateurs du secteur oléicole, la BH Bank a maintenu des niveaux de solvabilité supérieurs aux exigences réglementaires.
Le ratio de solvabilité globale s’est établi à 15,8 %, contre un minimum réglementaire de 10 %, tandis que le ratio de fonds propres de base Tier 1 a atteint 13,3 %, pour une norme de 7 %.
Ces niveaux ont été maintenus alors même que la banque a renforcé ses provisions afin de couvrir davantage les créances classées, notamment celles liées au secteur oléicole.
La qualité du portefeuille demeure toutefois un point de vigilance. La part des prêts classés dans l’ensemble des crédits est passée de 19,40 % en 2024 à 20,57 % en 2025, sous l’effet notamment des difficultés économiques affectant les secteurs de l’huile d’olive et de la promotion immobilière.
Les dépôts progressent, le résultat net recule
Sur le plan commercial, les ressources de la clientèle ont progressé de 11,3 %, soit un accroissement de 1 019,9 millions de dinars, permettant à la BH Bank d’atteindre une part de marché de 9,4 %.
L’encours des crédits bruts à la clientèle s’est établi à 12,223 milliards de dinars, plaçant la banque au troisième rang avec une part de 12,1 % des crédits nets distribués à la clientèle.
Cette progression de l’activité n’a toutefois pas empêché un recul des revenus et du résultat.
Le Produit net bancaire (PNB) s’est établi à 692,6 millions de dinars, contre 701,2 millions en 2024, soit une baisse de 8,6 millions de dinars. Le recul de la marge d’intérêt, de 84,6 millions de dinars, et celui des commissions nettes, de 11,3 millions, ont été partiellement compensés par une progression de 87,3 millions de dinars des gains sur portefeuille-titres.
Dans le même temps, les charges générales ont augmenté de 35 millions de dinars, soit 13,4 %. Cette évolution s’explique notamment par une hausse de la masse salariale de 17,5 millions de dinars, liée aux recrutements et à l’intégration des travailleurs intérimaires, ainsi que par l’augmentation des charges générales d’exploitation.
Le résultat brut d’exploitation s’est ainsi établi à 402,5 millions de dinars.
Le coût du risque pèse sur la rentabilité
L’élément le plus marquant de l’exercice reste la progression des provisions. Les dotations ont atteint 326,2 millions de dinars, contre 304,2 millions en 2024.
Si cet effort a permis d’améliorer le taux de couverture des créances classées, passé de 54,9 % à 59,6 %, il a également fortement pesé sur la rentabilité.
La BH Bank a ainsi clôturé l’exercice 2025 avec un bénéfice net de 39,8 millions de dinars, contre 70,4 millions un an auparavant.
Le résultat net consolidé du Groupe BH s’est, pour sa part, établi à 42,9 millions de dinars, contre 71 millions de dinars en 2024.
La banque souligne que cette baisse résulte principalement de l’augmentation du coût du risque dans un contexte économique particulièrement contraint.
Sur le plan prudentiel, certains indicateurs ont néanmoins évolué favorablement. Le ratio prêts/dépôts s’est établi à 101,7 %, tandis que le ratio de liquidité à court terme (LCR) a atteint 167,6 %, traduisant un renforcement de la capacité de la banque à faire face à ses engagements à court terme.
2026 démarre sur une dynamique positive
Les premiers indicateurs de 2026 présentés lors de l’AGO font apparaître une amélioration de l’activité.
Au premier trimestre, le Produit net bancaire aurait progressé de 5 % par rapport à la même période de l’exercice précédent, tandis que les dépôts ont augmenté de 6,9 %.
Ces évolutions constituent, selon la direction, un signal encourageant alors que la banque poursuit son programme de transformation et d’assainissement.
La transformation digitale au cœur de la stratégie
La transformation du système d’information figure parmi les principaux chantiers engagés par la BH Bank.
La banque a notamment franchi une nouvelle étape dans le déploiement du système Transact T24, appelé à constituer l’un des piliers de sa transformation digitale, avec le lancement du programme de formation destiné aux équipes concernées.
La banque a également achevé sa transition vers le format MX CBPR+, dans le cadre de l’évolution des standards internationaux de messagerie financière SWIFT et de la migration vers la norme ISO 20022.
Par ailleurs, la BH Bank a conservé en 2025 plusieurs certifications, notamment MSI 20000, ISO 9001:2015 et AML 30000, couvrant respectivement la performance et la résilience financières, la qualité des services et les dispositifs de lutte contre le blanchiment d’argent et le financement du terrorisme.
ESG et RSE : une nouvelle étape
L’exercice 2025 a également marqué une avancée dans la stratégie de responsabilité sociétale et environnementale de la banque.
La BH Bank est devenue, selon ses dirigeants, la première banque publique tunisienne à publier un rapport de durabilité. Cette démarche s’inscrit dans une stratégie RSE couvrant la période 2025-2027 et soutenue notamment par la Bourse de Tunis et la Société financière internationale (IFC) pour l’intégration des critères ESG.
La banque a par ailleurs lancé le processus de certification ESG 1000 ainsi qu’un projet destiné à évaluer son empreinte carbone.
Les actions RSE ont également porté sur le soutien à l’éducation, au transport scolaire, à la rénovation des établissements scolaires, aux infrastructures destinées à la jeunesse et à l’enfance, ainsi que sur des initiatives sociales en faveur des familles à faibles revenus.
Habitat, investissement et entreprises communautaires
Pour les prochaines années, la BH Bank entend maintenir son rôle dans le financement de l’habitat et l’accompagnement des investissements stratégiques, notamment ceux des établissements publics.
La banque prévoit également de poursuivre son soutien au programme des entreprises communautaires à travers le financement, l’accompagnement et l’assistance technique, conformément à la convention conclue avec le ministère de la Formation professionnelle et de l’Emploi.
Au terme de l’AGO, la direction de la BH Bank a réaffirmé sa volonté de poursuivre les chantiers engagés, avec un objectif affiché : améliorer progressivement les performances, renforcer la maîtrise des risques et consolider la position de la banque sur le marché, tout en inscrivant son développement dans une trajectoire jugée rentable, saine et durable.
